O Drawdown Explicado
O conceito mais importante que você deve dominar
O que é o Drawdown?
- Conta $50K com 4% de drawdown = Limite em $48.000
- Conta $100K com 3% de drawdown = Limite em $97.000
- Conta $150K com $4.500 de drawdown = Limite em $145.500
Se seu saldo atingir o limite do drawdown, a conta é fechada AUTOMATICAMENTE. Não há segunda chance.
Os 3 Tipos: Intraday, EOD e Static
| Tipo | Como funciona | Exemplo em conta 50K (drawdown $2,500) |
|---|---|---|
| Intraday | O limite sobe com seu saldo em tempo real, minuto a minuto. O mais agressivo: qualquer pico conta. | Sobe para $51,500 e o limite sobe na hora para $49,000. Se cair 1 segundo depois, só $2,500 desde seu pico. |
| EOD (End of Day) | O limite sobe com seu saldo, mas só se atualiza no fechamento do dia. Você tem margem durante a sessão. | Sobe intradía para $52,000 mas fecha o dia em $51,000. O limite de amanhã sobe para $48,500 (baseado no fechamento), não $49,500. |
| Static | O limite NÃO se move nunca, fixo desde o saldo inicial. O mais permissivo, mas raro em futuros. | Começa com limite $47,500. Não importa até onde suba o saldo — o limite sempre será $47,500. |
Em futuros quase todas as firmas usam Intraday ou EOD. Static puro é raro (só algumas firmas, normalmente em sim funded). Dos dois comuns, EOD é bem mais permissivo porque dá margem durante a sessão sem penalizar até o fechamento.
Com Intraday, se sua posição sobe $1.000 e depois cai $1.000, seu drawdown terá se reduzido em $1.000 mesmo que termine no zero. EOD evita esse problema esperando o fechamento. Crítico ao escolher firma.
Conta de $50K · 10 dias de trading
Mesmo saldo nos 3 charts (drawdown $2,500). Veja como evolui a linha vermelha do limite conforme o tipo.
Intraday
Mais agressivoO limite segue o saldo em tempo real. Se subir a um pico e cair um minuto depois, essa margem já foi.
Dia 10: limite em $51.7K (segue o pico).
EOD
IntermédioO limite só sobe no fechamento do dia. Você tem margem intradía mesmo se um pico recua antes do fechamento.
Dia 10: limite em $50.7K (baseado no fechamento do dia 9).
Static
Mais permissivoO limite NÃO se move, fixo desde o saldo inicial. O mais permissivo, mas raro em prop firms de futuros.
Dia 10: limite em $47.5K (não se moveu).
Exemplo Prático: Por que Importa
- Início: Saldo $50.000, limite em $47.500
- Você abre um trade: Sobe $1.000 (saldo flutuante $51.000)
- O limite sobe: Agora está em $48.500
- O trade se reverte: Volta para $50.000
- Problema: Seu limite ficou em $48.500, você só tem $1.500 de margem
- Resultado: Você perdeu $1.000 de "colchão" sem fechar com perda
Com EOD isso não aconteceria porque o limite só é atualizado ao fechamento. Por isso EOD e Static são preferíveis.
O Buffer (Colchão)
- Exemplo: Você deve ganhar $2.000 antes de poder sacar
- Benefício: Uma vez atingido, o trailing pode parar ou se tornar static
- Propósito: A firma garante que você é lucrativo antes de pagar
Como Gerenciar o Drawdown
- Conheça seu limite EXATO: Saiba sempre quanto você pode perder
- Use stop loss: Nunca opere sem um stop definido
- Calcule o risco por trade: Máximo 0,5-1% do drawdown disponível
- Não faça revenge trading: Após uma perda, NÃO aumente o tamanho
- Pare o dia se perder 50% do drawdown: Volte amanhã com a mente fresca
Se você perder metade do seu drawdown em um dia, PARE. A maioria das contas é perdida por "revenge trading" - tentar recuperar perdas rapidamente.
Pontos-Chave
- O drawdown é seu limite máximo de perda - se você o atingir, perde a conta
- Static > Trailing EOD > Trailing Intraday (do melhor ao pior)
- A maioria dos traders falham por violar o drawdown
- Nunca arrisque mais de 1% do seu drawdown em um único trade
- O Buffer é o lucro exigido antes de poder sacar
Perguntas Frequentes
Qual tipo de drawdown é melhor para iniciantes?
Static é o mais fácil de gerenciar porque não se move. Se não houver static disponível, procure EOD (End of Day). Evite o intraday no começo - é mais difícil de controlar e muitos traders perdem contas sem entender por quê.
O drawdown se reinicia a cada dia?
Não. O drawdown é acumulativo durante toda a vida da conta. Se hoje você perder $500 e amanhã perder $500, você usou $1.000 do seu drawdown total.
O que acontece se eu atingir o drawdown por 1 segundo?
A conta é fechada automaticamente. Não importa se foi um spike do mercado ou um erro - o sistema é automático e sem exceções.
Posso recuperar uma conta após violar o drawdown?
Não. Uma vez violado, a conta é fechada permanentemente. Você precisaria comprar uma nova avaliação ou conta instant para começar de novo.
Aviso de Risco
O trading de futuros envolve um alto risco de perda e não é adequado para todos os investidores. Este conteúdo é apenas educativo e não constitui aconselhamento financeiro nem recomendação de investimento. Resultados passados não garantem resultados futuros. Opere apenas com capital que você pode se dar ao luxo de perder.